Perdagangan vs Taruhan

Apa Itu Spread Betting Keuangan?

Spread betting adalah jenis taruhan keuangan yang memungkinkan Anda berspekulasi tentang pergerakan harga instrumen keuangan seperti saham, indeks, mata uang, dan komoditas di pasar global. Ini adalah cara untuk mendapatkan keuntungan dari pergerakan pasar tanpa membeli aset yang mendasarinya.

Spread betting keuangan ditemukan oleh Stuart Wheeler yang mendirikan IG Group pada tahun 1974 agar kliennya dapat berspekulasi tentang harga emas. Kemudian spread betting diperluas ke produk lain seperti forex dan saham.

Salah satu manfaat unik dari spread betting adalah dikategorikan sebagai produk perjudian, bukan aset yang dapat diperdagangkan (atau kontrak) seperti CFD. Ini berarti Anda dibebaskan dari membayar pajak capital gain atas keuntungan Anda, menjadikannya derivatif yang menarik.

Contoh Spread Betting

Katakanlah Anda menganalisis EURUSD dengan pendapat bahwa pasangan mata uang ini akan terus turun karena telah menembus level support penting. Anda memasang taruhan jual (short) pada EURUSD di 1,2103 dengan taruhan £1 per poin. Untuk setiap satu pip pergerakan EURUSD, Anda berpotensi untung atau rugi £1.

EURUSD terus turun sesuai prediksi Anda dan Anda memutuskan untuk keluar dari posisi setelah mencapai level support signifikan berikutnya. Selama periode ini, pasar turun dari 1,2103 ke 1,1719, menghasilkan pergerakan 384 pip. Karena Anda bertaruh £1 per pip, Anda mendapatkan keuntungan £384 dari spread bet ini, dan karena menggunakan spread bet, keuntungan ini bebas pajak.

Apa Itu Perdagangan Forex?

Perdagangan CFD forex adalah cara untuk berspekulasi tentang pergerakan harga pasangan mata uang tanpa benar-benar memiliki aset yang mendasarinya. CFD adalah derivatif keuangan yang memungkinkan Anda mengambil posisi pada pergerakan harga suatu aset, seperti pasangan mata uang, tanpa benar-benar membeli atau menjual aset itu sendiri. Pasar forex adalah pasar terbesar dengan volume perdagangan harian mencapai $7,5 triliun, yang melampaui pasar lain dalam hal volume.

Contoh Perdagangan CFD Forex

Misalkan Anda berpikir pasangan GBP/USD akan naik nilainya. Anda dapat membuka posisi beli (long) pada GBP/USD menggunakan CFD. Jika pasar bergerak sesuai keinginan Anda dan GBP/USD naik, Anda dapat menutup posisi dan merealisasikan keuntungan. Sebaliknya, jika pasar bergerak melawan Anda dan GBP/USD turun, Anda dapat menutup posisi dan mengalami kerugian.

Dalam perdagangan CFD forex, Anda hanya perlu menyetor persentase kecil dari nilai perdagangan sebagai margin, yang merupakan jenis agunan yang diperlukan untuk membuka dan mempertahankan posisi. Ini berarti Anda dapat memperdagangkan posisi yang lebih besar dengan modal yang lebih kecil, tetapi juga berarti potensi kerugian Anda bisa lebih besar dari investasi awal.

Apa Perbedaan Antara Spread Betting dan Perdagangan Forex?

1. Pajak

Salah satu perbedaan utama antara CFD forex dan spread betting adalah cara setiap produk dikenakan pajak. Jika Anda mendapat untung dari CFD forex, Anda akan dikenakan pajak capital gain, yang dapat meningkatkan biaya perdagangan Anda secara keseluruhan. Sementara itu, dengan spread betting, Anda tidak membayar pajak capital gain atas keuntungan Anda, membuatnya menarik jika Anda konsisten untung.

2. Biaya Perdagangan

Biaya perdagangan dengan spread betting sangat sederhana dan hanya memiliki biaya spread, yang membatasi pilihan Anda untuk membayar layanan hanya pada spread variabel. Di sisi lain, CFD forex biasanya menawarkan pilihan akun dan cara pembayaran. Anda dapat membayar dengan spread variabel (seperti spread betting) atau melalui akun berbasis komisi dengan spread yang lebih ketat (biasanya mulai dari 0,0 pip pada EURUSD).

3. Definisi Kunci: Spread

Spread adalah selisih antara harga beli (bid) dan harga jual (ask), dan broker membebankan ini sebagai markup atas layanan yang mereka berikan. Jika Anda melihat harga beli EURUSD di 1,0500 dan harga jual di 1,0499, Anda akan membayar spread sebesar 1 pip (1,0500 - 1,0499 = 1). Misalnya, jika Anda memasang taruhan £10 per poin dengan spread 1 pip, biaya masuk taruhan adalah £10.

4. Komisi

Untuk spread betting, tidak ada komisi pada taruhan apa pun karena broker spread betting mendapatkan pendapatan dari spread yang mereka tawarkan. Sementara dengan CFD, Anda dapat memilih akun berbasis komisi dengan spread yang lebih ketat (biasanya mulai dari 0,0 pip).

5. Pilihan Mata Uang Dasar

Kekuatan utama bagi mereka yang berbasis di Inggris adalah spread betting berbasis GBP saja. Semua broker spread betting yang diatur oleh FCA hanya menawarkan pound sebagai mata uang dasar. Ini berarti Anda hanya akan bertaruh dan untung (atau rugi) dalam GBP. Ini dapat mengurangi biaya Anda karena tidak ada biaya konversi mata uang saat memperdagangkan forex atau aset internasional seperti saham AS.

Hal terbaiknya: saat Anda bertaruh pada pasar yang sama dengan CFD, jumlah yang Anda peroleh akan bervariasi karena nilai tukar. Sementara itu, dengan spread betting, Anda akan selalu untung (atau rugi) dalam GBP, yang dapat meningkatkan keuntungan (atau kerugian) Anda saat berspekulasi dan mendapatkan keuntungan dari pergerakan pasar yang sama.

Contohnya, Anda membeli $10.000 EURUSD di 1,0500 dengan CFD (yang bergerak $1 per pip), dan Anda membeli £1 per poin pada EURUSD di 1,0500 dengan spread bet. Jika EURUSD naik 10 pip, CFD akan menghasilkan $10, sementara spread bet menghasilkan £10. Pada saat penulisan, $10 setara dengan ~£8,20, artinya dengan spread betting Anda mendapatkan tambahan 20%+, menjadikannya pilihan yang lebih baik jika Anda ingin memaksimalkan keuntungan.

Persamaan Perdagangan Forex dan Spread Betting

1. Keduanya Produk dengan Leverage

Untuk berspekulasi pada CFD forex dan spread betting, Anda perlu menggunakan leverage. Mekanisme ini memungkinkan Anda memberikan setoran kecil (margin) untuk mengendalikan seluruh posisi aset. Misalnya, Anda dapat menyetor £100 untuk mengendalikan posisi £1.000, dan ini ditunjukkan sebagai rasio leverage 1:10 – untuk setiap £1 yang Anda setor sebagai margin, broker meminjamkan £10. Meskipun leverage dapat memperbesar keuntungan Anda pada pergerakan pasar yang kecil, leverage juga dapat memperbesar kerugian Anda.

2. Keduanya Bebas Pajak Bea Materai

Karena CFD forex dan spread betting adalah derivatif, Anda tidak pernah memiliki pasar yang mendasarinya, sehingga Anda dibebaskan dari membayar bea materai atas pembelian Anda. Ini berguna karena menghemat biaya tambahan yang terkait dengan perdagangan.

3. Keduanya Bisa Untung di Pasar Naik dan Turun

Setiap produk memungkinkan Anda bertaruh pada pasar dengan posisi beli (long) atau jual (short) pasar. Ini berguna untuk memanfaatkan pasar yang volatil yang dapat naik dan turun dalam jangka waktu pendek, yang menjadi alasan lain mengapa produk ini menarik.

Perdagangan Forex vs Spread Betting: Kelebihan dan Kekurangan

Kelebihan Perdagangan Forex

• Biaya perdagangan lebih rendah dengan spread yang lebih ketat dan komisi rendah.
• Tidak perlu membayar bea materai.
• Dapat menghapus kerugian dari keuntungan saat menghitung pajak capital gain.

Kekurangan Perdagangan Forex

• Harus membayar pajak capital gain.
• Biaya konversi mata uang.
• Biaya pendanaan semalam bisa mahal.

Kelebihan Spread Betting

• Bebas dari bea materai dan pajak capital gain.
• Semua taruhan dilakukan dalam GBP, sehingga tidak membayar biaya konversi mata uang pada aset internasional.
• Akun hanya dengan spread menyederhanakan biaya perdagangan.

Kekurangan Spread Betting

• Terbatas untuk warga Inggris dan Irlandia.
• Tidak bisa bertaruh di semua pasar.
• Spread bisa lebih mahal dibandingkan perdagangan forex.

Haruskah Saya Mencoba Spread Betting Forex atau Spread Betting Keuangan?

Pada akhirnya, keputusan antara spread betting forex dan spread betting keuangan tergantung pada situasi dan tujuan keuangan Anda. Kedua jenis spread betting melibatkan risiko signifikan dan dapat mengakibatkan kerugian besar, jadi penting untuk memahami risiko dan memiliki pemahaman yang kuat tentang pasar keuangan sebelum terlibat dalam bentuk spread betting apa pun.

Saat memutuskan bentuk spread betting yang akan ditekuni, pertimbangkan hal berikut:

1. Pengetahuan dan Pengalaman

Apakah Anda memiliki pemahaman yang kuat tentang pasar forex atau pasar keuangan secara umum? Jika Anda memiliki pengetahuan yang lebih baik tentang pasar keuangan lain seperti emas atau ekuitas, akan lebih masuk akal untuk fokus pada spread betting keuangan terlebih dahulu (Anda selalu dapat beralih ke spread betting forex). Sebaliknya, jika Anda seorang pemula, Anda mungkin ingin memulai dengan spread betting forex karena banyak sumber daya gratis tersedia untuk belajar cara memperdagangkan pasar mata uang.

2. Selera Risiko

Spread betting membawa tingkat risiko yang tinggi, dan baik forex maupun spread betting tradisional dapat mengakibatkan kerugian besar. Penting untuk mempertimbangkan seberapa besar risiko yang dapat Anda toleransi dan tujuan keuangan Anda sebelum memutuskan jenis spread betting yang tepat untuk Anda.

Anda harus membuka akun demo dan memasang beberapa taruhan di berbagai pasar seperti emas, saham, indeks, dan forex. Kemudian, amati bagaimana masing-masing pasar bergerak dan lihat apakah pergerakan pasar tersebut cocok untuk Anda. Misalnya, Anda mungkin merasa pasar forex bergerak terlalu cepat dan memilih spread betting saham. Trader lain mungkin menganggap indeks sebagai pilihan yang lebih baik sesuai selera risiko. Ini adalah preferensi pribadi, dan faktor terpenting adalah apakah Anda dapat untung dari pasar sambil mengelola risiko.

3. Aksesibilitas

Beberapa perusahaan spread betting mungkin tidak menawarkan semua jenis pasar spread betting, sehingga mungkin lebih mudah untuk mengakses satu jenis. Mengenai spread betting keuangan, area perdagangan paling populer meliputi FTSE 100, mata uang, dan indeks.

Haruskah Saya Spread Bet atau Trading Forex CFD?

Spread betting dan perdagangan CFD forex adalah cara untuk berspekulasi tentang pergerakan harga instrumen keuangan, tetapi keduanya memiliki beberapa perbedaan penting yang harus Anda pertimbangkan sebelum memutuskan mana yang cocok untuk Anda.

1. Toleransi Risiko

Spread betting umumnya dianggap sebagai aktivitas berisiko lebih tinggi daripada perdagangan CFD forex, karena nilai taruhan Anda dapat berfluktuasi dengan cepat berdasarkan kondisi pasar. Penting untuk mempertimbangkan toleransi risiko dan tujuan keuangan Anda dengan cermat sebelum memutuskan mana yang tepat.

2. Implikasi Pajak

Spread betting umumnya bebas pajak di Inggris dan Irlandia, sementara keuntungan dari perdagangan CFD forex mungkin dikenakan pajak capital gain. Ini bisa menjadi pertimbangan penting jika Anda berbasis di salah satu negara tersebut.

3. Leverage

Baik spread betting maupun perdagangan CFD forex memungkinkan Anda menggunakan leverage untuk meningkatkan ukuran perdagangan. Namun, jumlah leverage yang tersedia mungkin berbeda tergantung pada broker dan jenis instrumen yang diperdagangkan. Penting untuk mempertimbangkan jumlah leverage yang Anda gunakan dan risiko yang terlibat.

4. Regulasi

Broker spread betting dan CFD forex diatur oleh Financial Conduct Authority (FCA). Ini bisa menjadi pertimbangan penting jika Anda khawatir tentang keamanan dana atau integritas perusahaan yang Anda hadapi.

Trading dengan Margin dalam Spread Betting Forex

Dalam spread betting, perdagangan margin mengacu pada penggunaan dana pinjaman dari broker untuk meningkatkan ukuran perdagangan. Saat Anda bertrading dengan margin, Anda meminjam uang dari broker untuk melakukan perdagangan yang lebih besar dari yang dapat Anda lakukan dengan modal sendiri.

Perdagangan margin memungkinkan Anda memanfaatkan modal dan berpotensi mendapatkan keuntungan yang lebih besar, tetapi juga membawa tingkat risiko yang lebih tinggi. Jika perdagangan tidak menguntungkan, Anda mungkin harus membayar kembali dana pinjaman ditambah bunga atau biaya lain yang dibebankan broker. Ini dapat mengakibatkan kerugian besar jika perdagangan bergerak melawan Anda.

Contoh Perdagangan Margin

Katakanlah Anda ingin memasang taruhan beli (long) pada saham Vodafone yang diperdagangkan pada 77p per saham. Anda ingin membeli 1.000 saham dengan hanya £500 di akun taruhan Anda. Broker akan meminta Anda menyetor 20% dari total nilai nosional (1.000 saham x 77p = £770 total ukuran nosional) sebagai margin, sementara broker akan meminjamkan sisa 80% (£615) untuk membuka taruhan. Jadi Anda menyetor ~£155 sebagai margin dan mengendalikan saham VOD senilai £770. Harga saham naik menjadi 85p, sehingga Anda menutup taruhan dengan untung. Saat keluar, Anda membayar kembali pinjaman £615, menyisakan £235 di akun, dan setelah dikurangi margin yang disetor, Anda mendapat untung £80.

Cara lain menghitung keuntungan: (85p - 77p) x 1.000 saham = 8p x 1.000 = £80. Penting untuk mempertimbangkan risiko dan manfaat trading dengan leverage sebelum menggunakan margin untuk memperkuat posisi Anda. Juga penting untuk memilih broker yang bereputasi baik dan membaca dengan cermat syarat dan ketentuan perjanjian margin.

Apa Saja Alat Manajemen Risiko Spread Betting yang Tersedia?

Sebagian besar penyedia spread betting terkemuka menawarkan beberapa alat untuk membantu Anda mengelola risiko dan mencegah kerugian besar saat bertrading. Meskipun tidak ada jaminan sukses, Anda dapat mengurangi kemungkinan kesulitan keuangan dengan hanya bertaruh dengan uang yang sanggup Anda hilangkan, mendidik diri sendiri tentang pasar keuangan, dan menggunakan sumber daya edukasi yang diterbitkan oleh broker Anda.

1. Order Stop-Loss

Jenis order yang secara otomatis menutup perdagangan Anda pada level harga yang telah ditentukan, baik di atas atau di bawah harga pasar saat ini, tergantung arah perdagangan. Misalnya, jika Anda posisi beli (long) pada pasangan mata uang dan ingin membatasi potensi kerugian, Anda dapat mengatur stop-loss order pada level harga yang lebih rendah. Jika pasar bergerak melawan Anda dan mencapai harga stop-loss, perdagangan Anda akan ditutup secara otomatis, membatasi kerugian sesuai ukuran stop-loss.

2. Order Limit

Order yang memungkinkan Anda menentukan harga masuk atau keluar dari perdagangan. Misalnya, jika Anda posisi beli dan ingin mengambil untung pada level tertentu, Anda dapat mengatur limit order pada harga tersebut. Jika pasar mencapai harga limit, perdagangan akan ditutup secara otomatis, merealisasikan keuntungan.

3. Trailing Stop

Jenis order stop-loss yang menyesuaikan dirinya sendiri secara otomatis saat pasar bergerak sesuai keinginan Anda. Misalnya, jika Anda posisi beli dan ingin mengunci sebagian keuntungan, Anda dapat mengatur trailing stop pada jarak tertentu dari harga pasar saat ini. Jika pasar naik, trailing stop juga akan naik, mengunci lebih banyak keuntungan. Jika pasar berbalik dan turun di bawah trailing stop, perdagangan akan ditutup secara otomatis, melindungi keuntungan Anda.

4. Rasio Risiko-Imbalan

Meskipun disebutkan dalam teks asli sebagai salah satu alat, penjelasannya identik dengan trailing stop. Alat ini membantu Anda mengelola risiko dengan menetapkan jarak stop-loss yang sesuai dengan potensi keuntungan.

Bagaimana Cara Memulai Bertaruh pada Forex?

Trader pemula dapat membuka akun demo sebelum sepenuhnya berkomitmen pada broker spread betting untuk mempelajari lebih lanjut tentang platform trading dan alat manajemen risiko. Akun demo juga merupakan cara yang sangat baik untuk bereksperimen dengan perdagangan forex dan spread betting keuangan, atau untuk menguji strategi taruhan.

Untuk trader yang lebih berpengalaman, proses membuka akun spread betting atau akun perdagangan forex akan mengikuti langkah-langkah berikut:

1. Pilih Perusahaan Spread Betting atau Broker Forex

Ada banyak penyedia spread betting dan broker forex berbasis di Inggris yang menawarkan akun investor ritel, jadi penting untuk meneliti dan memilih perusahaan yang bereputasi baik dan tepercaya sesuai kebutuhan Anda. Pertimbangkan faktor seperti reputasi perusahaan, platform trading yang tersedia, jenis instrumen yang ditawarkan, spread yang tersedia, dan biaya atau komisi yang dikenakan.

2. Lengkapi Aplikasi

Sebagian besar perusahaan spread betting akan meminta Anda mengisi formulir aplikasi online untuk membuka akun. Ini mungkin mencakup informasi pribadi dan keuangan seperti nama, alamat, dan status pekerjaan. Anda mungkin juga diminta memberikan dokumen identifikasi seperti salinan paspor atau SIM.

3. Pilih Platform Trading

Pilih broker yang menyediakan platform trading yang sesuai dengan kebutuhan Anda. Platform trading paling populer termasuk MetaTrader dan alternatif lain yang tersedia di Inggris.

4. Buka dan Danai Akun Spread Betting

Setelah aplikasi disetujui, Anda harus melakukan setoran minimum untuk memulai spread betting. Ini biasanya dapat dilakukan melalui transfer bank atau menggunakan kartu kredit/debit.

5. Mulai Trading Spread Betting

Setelah akun didanai, Anda dapat mulai spread betting dengan memasang taruhan pada instrumen pilihan Anda. Pastikan untuk mempertimbangkan risiko dengan cermat dan memiliki pemahaman yang kuat tentang pasar keuangan sebelum memasang taruhan.

Pembelajaran Utama

• Sementara perdagangan forex melibatkan perdagangan aset aktual dengan potensi kewajiban pajak, spread betting dianggap sebagai perjudian, menawarkan keuntungan bebas pajak di Inggris.
• Leverage dalam forex dapat memperbesar keuntungan dan kerugian, karena memungkinkan taruhan lebih besar dengan modal lebih sedikit.
• Spread betting dalam GBP dapat menghasilkan keuntungan tambahan karena menghilangkan biaya konversi mata uang dan fluktuasi nilai tukar.
• Baik forex maupun spread betting memberikan peluang untuk untung di pasar naik dan turun.

FAQ

Apakah Spread Betting Legal di Inggris?

Spread betting keuangan legal di Inggris dan diatur oleh FCA. Spread betting olahraga juga legal dan diatur oleh Komisi Perjudian Inggris, yang merupakan otoritas regulasi nasional untuk perjudian di Inggris.

Apakah Saya Membayar Pajak atas Penghasilan Spread Betting?

Di Inggris, spread betting dianggap bebas pajak. Ini berarti Anda tidak perlu membayar pajak penghasilan, bea materai, atau pajak capital gain atas keuntungan Anda. Namun, penting untuk dicatat bahwa perlakuan pajak ini hanya berlaku untuk spread betting dan bukan untuk bentuk perdagangan keuangan atau perjudian lainnya. Anda harus melaporkan penghasilan dari semua sumber, termasuk spread betting, pada pengembalian pajak Anda dan mematuhi semua undang-undang pajak yang relevan.

Pasar Apa Saja yang Bisa Saya Spread Bet?

Anda dapat melakukan spread betting pada berbagai pasar yang mirip dengan CFD. Pasar yang paling umum adalah forex, saham, indeks, dan komoditas seperti emas. Beberapa broker juga menawarkan spread betting pada opsi. Namun, untuk pasar kripto, pedagang ritel tidak dapat mengaksesnya karena larangan FCA, kecuali jika Anda memiliki akun profesional.

Peringatan Risiko: Otoritas Perilaku Keuangan Inggris (FCA) memperingatkan bahwa spread betting membawa tingkat risiko yang tinggi. Spread betting mungkin tidak cocok untuk semua investor, dan Anda harus memastikan bahwa Anda sepenuhnya memahami risiko yang terlibat sebelum bertrading. FCA juga memperingatkan bahwa produk dengan leverage, seperti perdagangan forex dan spread betting, tidak cocok untuk semua investor karena membawa tingkat risiko yang tinggi terhadap modal Anda. Anda harus mempertimbangkan tujuan investasi dan tingkat pengalaman Anda dengan cermat sebelum memutuskan untuk bertrading forex atau melakukan spread betting. Jika Anda tidak yakin tentang kesesuaian produk ini, Anda harus mencari nasihat keuangan independen.